| 濟南濼源大街上的一家股份制銀行裏，一期新的人民幣理財產品廣告非常醒目：“預期年收益率３％—２０％”。這個預期收益率對消費者誘惑不小。
一名銀行理財經理承認：“我確實沒有見到任何一款理財產品的實際收益率能達到預期收益率，一般情況下，實際收益率為預期收益率的５０％左右，最低的收益率是０。”
最近，國家金融監管部門高層人士不斷批評一些商業銀行銷售理財產品用“浮誇收益率”誤導消費者。５日，記者在濟南一些銀行網點看到，曾被監管部門指責的浮誇收益率，仍是行業銷售的“潛規則”。
高收益率
隨處見
５日上午，記者在濟南各大銀行網點看到，幾乎每家銀行都有在售的人民幣或外幣理財產品。不少和股市挂鉤的理財產品收益率相對較高，一般在１５％左右。其中預期收益率最高的，是一家新興股份制銀行推出的１年期人民幣理財產品，預期年收益率高達３％—２０％，並且“上不封頂”。據銷售人員介紹，該產品分為兩部分，一部分用來新股申購，另一部分參與優質港股投資。盡管如此，仍比不上上一期理財產品。“上一期預期最高收益率２５％，沒幾天就賣完了。”
銀行“浮誇”的收益率，讓人們對預期的高收益充滿了希望。記者走訪了多家銀行了解到，現在高收益人民幣和外幣的理財產品銷路都非常好。
理財３個月
不如存定期
“不久前在銀行購買了一個３個月期的人民幣理財產品，當時銀行說預期收益率４．２％，現在產品到期了，銀行給我的實際收益率只有０．２７％，５萬元存三個月收入１３５元，我還不如在銀行裏存個定期。”在濟南泉城路上一家大型銀行，一位老大爺告訴記者。
高預期收益，是許多銀行銷售理財產品的“王牌”。在某銀行大廳，一理財經理介紹，理財產品的預期收益率，是經過科學而復雜的測算最終確定的，並不是銀行隨隨便便的承諾。但他也承認，“我確實沒有見到任何一款理財產品的實際收益率能達到預期收益率，一般情況下，實際收益率為預期收益率的５０％左右，比如承諾１７％，實際８％—９％還是有的，最低的收益率有的是０。”
實際收益率
從來不見光
記者走訪了多家銀行，希望能夠了解這些理財產品的實際收益率，但是幾乎所有的理財經理都告訴記者“不清楚”，因為理財產品到期後，收益直接打進客戶的賬戶，並不經過銷售人員。
另外，從今年起，銀行才開始大規模地推行高收益理財產品，許多產品還沒有到期。和基金銷售時對收益率的“高調宣傳”形成鮮明對比的是，無論是在網上銀行還是在銀行網點，都找不到銀行對理財產品實際收益率的宣傳，強調最多的就是“預期收益率”。
銀行常常
誤導客戶
在記者採訪過程中，沒有一家銀行的理財經理能清楚地向客戶介紹預期收益率是如何確定的。記者詢問是否有風險比較低的信托類理財產品，在沒有了解客戶抗風險能力的前提下，一家銀行的大堂經理竟勸記者購買和紅籌股挂鉤的理財產品。
由于誤將銀行理財計劃產品當作高收益的定期存款，越來越多的退休老年人和抗風險能力低的人士加入購買者行列。監管部門多次要求商業銀行以通俗的語言和適當的舉例對各種風險進行解釋。人民銀行副行長吳曉靈近日痛批中國理財市場的五大問題，其中就提到目前國內專業人才短缺，沒有培養起忠于客戶、對客戶負責的理念。
記者了解到，很多銀行並不能保證執行這些規定。一家銀行的大堂經理告訴記者，每期理財產品上櫃銷售前，銀行只是對窗口人員進行簡單培訓，很少有時間研究產品特性，作出理性的分析和判斷。此外，還有一些銀行銷售人員首先向客戶推銷高收益理財產品，而沒有將所有在售產品均向客戶介紹，在銷售理財產品計劃的任務指標下，光追求銷售業績，而忽視了對客戶的服務。
莫把“預期”
當“實際”
理財專家提醒，預期收益率並不等于實際收益率。購買理財產品要注意對銀行的辨別，避免畫餅充饑。比如，有的產品在宣傳中混淆了“年收益率”和“累計收益率”的概念，某三年期理財產品“累計預期收益率１０％，則年預期收益率平均只有３．３％”；一般來說，理財產品有預期收益率、固定收益率、最低收益率（保本收益率）三種。預期收益率存在風險。另外，還要考慮利率風險。如果銀行利率上漲，新出現的理財產品一定比原先的理財產品收益率誘人。
另外，對于銀行的措詞，要準確把握。比如“保證收益理財計劃”和“保本浮動收益理財計劃”，只能獲得合同承諾的收益，而一些“非保本浮動收益理財計劃”是高風險投資產品，投資者的本金可能會因市場變動而蒙受重大損失。盡管一些和股市挂鉤的理財產品目前預期收益水平較高，但若趕上股市震蕩，也具有相當大的風險。
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